Bất động sản Biz

Chứng khoán 'đỏ lửa', kế hoạch huy động vốn qua cổ phiếu tại doanh nghiệp BĐS càng 'chênh vênh'

Thứ sáu, 10/06/2022 | 08:13 Theo dõi BĐS Biz trên

Doanh nghiệp BĐS như Địa ốc Hoàng Quân, Thủ Đức House,…ồ ạt lên kế hoạch phát hành thêm cổ phiếu để tăng vốn. Thế nhưng thị trường tiêu cực khiến giá cổ phiếu giảm sâu, thậm chí giảm xuống dưới giá phát hành đã khiến cuộc đua huy động vốn trở nên gian nan hơn.

Thị trường tiêu cực, doanh nghiệp BĐS ‘quay xe’ hoãn kế hoạch phát hành cổ phiếu để tăng vốn

Diễn biến cổ phiếu SCR từ đầu năm đến nay.

Hiện nay, việc cơ quan chức năng kiểm soát chặt dòng vốn chảy vào lĩnh vực bất động sản, gồm kênh tín dụng và phát hành trái phiếu khiến bài toán huy động vốn để đảm bảo tiến độ kinh doanh đang khiến nhiều doanh nghiệp đau đầu. Do đó, việc phát hành thêm cổ phiếu để tăng vốn điều lệ được xem là giải pháp huy động vốn khả dĩ.

Thế nhưng, kế hoạch tăng vốn qua cổ phiếu của các doanh nghiệp BĐS có vẻ chênh vênh hơn khi thị trường chứng khoán đang rất tiêu cực. Cụ thể, giá chỉ số VN-Index đã lao dốc từ hơn 1.500 điểm đầu tháng 4 xuống dưới 1.200 điểm vào giữa tháng 5, hàng loạt cổ phiếu giảm sâu tới 30-70% trong giai đoạn này.
Do đó, một số doanh nghiệp đã tiến hành thay đổi kế hoạch huy động vốn hoặc hoãn chờ thời điểm thị trường diễn biến thuận lợi hơn nhằm đảm bảo khả năng thành công cho các đợt huy động vốn trên thị trường chứng khoán.

Đơn cử như Đơn cử như Công ty cổ phần Phát triển nhà Bà Rịa – Vũng Tàu (Hodeco, mã: HDC) vừa công bố Nghị quyết HĐQT tạm hoãn việc phát hành cổ phiếu riêng lẻ năm 2022, việc thực hiện sẽ được xem xét vào một thời điểm khác phù hợp hơn, đảm bảo lợi tích của công ty cũng như lợi tích cổ đông.

Trước đó, tại ĐHĐCĐ thường niên diễn ra cuối tháng 3, HĐQT đã trình và được cổ đông thông qua kế hoạch phát triển riêng lẻ 8,6 triệu cổ phiếu với giá bán tối thiểu 100.000 đồng/cp. Mục tiêu huy động vốn là tích lũy quỹ đất, đầu tư dự án khu đô thị Phước Thắng, đầu tư dự án Long Điền và bổ sung vốn lưu động.

Quyết định này của doanh nghiệp đưa ra trong bối cảnh cổ phiếu HDC ghi nhận đà giảm giá mạnh từ vùng 106.000 đồng/cp (ngày 14/3/2022) về 61.000 đồng/cp (ngày 9/6/2022) tức giảm 42%.

Một doanh nghiệp bất động sản khác là Công ty cổ phần Louis Capital (TGG) cũng hủy phương án phát hành 41 triệu cổ phiếu riêng lẻ với giá 20.000 đồng/cổ phiếu được cổ đông thông qua từ kỳ họp Đại hội đồng cổ đông bất thường diễn ra cuối tháng 11/2021.

Ông Ngô Thục Vũ, Tổng giám đốc TGG cho hay, vào thời điểm chuẩn bị phát hành, thị giá cổ phiếu của Công ty trên sàn chứng khoán biến động lớn. Ban điều hành nhận thấy đợt phát hành không còn phù hợp nên quyết định hủy bỏ đợt phát hành riêng lẻ. Giá cổ phiếu TGG hiện đã giảm xuống dưới mệnh giá.

Thay vào đó, trong năm 2022, TGG sẽ thực hiện 2 đợt huy động vốn, một là chào bán cổ phiếu cho cổ đông hiện hữu, hai là phát hành riêng lẻ cho nhà đầu tư chứng khoán chuyên nghiệp. Trong mỗi đợt huy động, Công ty dự kiến phát hành 27,3 triệu cổ phiếu với giá 12.500 đồng/cổ phiếu.

Cổ phiếu TGG đã có biến động bất thường trong vòng nửa năm qua. Kể từ giữa tháng 9/2021, cổ phiếu này có đà tăng giá mạnh lên vùng đỉnh 74.000 đồng/cp, sau đó lao dốc mạnh. Chốt phiên ngày 8/6/2022, cổ phiếu TGG có giá 8.650 đồng/cp mất 88% giá trị từ mức đỉnh.

Thị trường chứng khoán giảm sốc, kế hoạch huy động vốn qua phát hành cổ phiếu tại HQC, SCR,… càng chênh vênh
Thời gian này, thị trường diễn biến không mấy tích cực khiến cho việc huy động vốn của các doanh nghiệp BĐS càng khó khăn hơn rất nhiều. Việc nhiều mã cổ phiếu giảm sâu, thậm chí giảm xuống dưới giá phát hành đã khiến cho các doanh nghiệp BĐS lo ngại về sự thành công của các đợt phát hành cổ phiếu riêng lẻ cũng như chào bán cho cổ đông hiện hữu.

Diễn biến cổ phiếu TDH từ đầu năm đến nay.

Đơn cử như CTCP Địa ốc Sài Gòn Thương Tín (TTC Land, mã: SCR), năm 2022 dự kiến tăng vốn từ 3.664 tỷ đồng lên 4.653 tỷ đồng thông qua trả cổ tức 8% số lượng cổ phiếu đang lưu hành, tỷ lệ thực hiện quyền 25:02, tương ứng phát hành thêm 29,3 triệu cổ phiếu. Đồng thời, TTC Land phát hành gần 51,3 triệu cổ phiếu cho cổ đông hiện hữu, tỷ lệ 14%, giá chào bán 14.000 đồng/cổ phiếu; phát hành cổ phiếu ESOP 5%, tương ứng phát hành thêm 18,32 triệu cổ phiếu với giá chào bán 11.000 đồng/cổ phiếu.

Tuy nhiên, thời điểm công bố phát hành, giá cổ phiếu SCR có diễn biến tăng nhưng thời gian gần đây, với những cú “sập” liên tiếp của thị trường chứng khoán khiến thị giá cổ phiếu SCR đang ở dưới giá phát hành. Cụ thể, kết thúc phiên giao dịch ngày 9/6 là 12.700 đồng/cp, giảm 41% so với thời điểm đầu tháng 4/2022. Trong khi giá chào bán cổ phiếu là 14.000 đồng/cp và 11.000 đồng/cp.

Tương tự, năm 2022 CTCP Phát triển Nhà Thủ Đức (Thuduc House, mã: TDH) dự kiến chào bán riêng lẻ 120 triệu cổ phiếu riêng lẻ với giá 12.000 đồng/cổ phiếu để huy động 1.440 tỷ đồng. Thời gian thực hiện trong năm 2022, sau khi được UBCKNN chấp thuận.

Số tiền huy động được, công ty dự kiến sử dụng để hợp tác, đầu tư phát triển dự án Khu dân cư Đông Trung tại xã Bình Hòa, Thuận An, Bình Dương do Công ty Cổ phần Bất động sản Đông Trung làm chủ đầu tư.

Diễn biến cổ phiếu HQC từ đầu năm đến nay.

Thế nhưng, giá cổ phiếu TDH kết phiên 9/6 chỉ còn hơn 6.830 đồng/cp trong khi mức giá chào bán là 12.000 đồng/cp.

Một doanh nghiệp BĐS khác là Địa ốc Hoàng Quân (Mã: HQC) cũng muốn phát hành 218 triệu cổ phiếu giá 10.000 đồng/cp để hoán đổi nợ trong năm nay.

Cụ thể, Hoàng Quân dự kiến phương án phát hành riêng lẻ 130,7 triệu cổ phiếu để hoán đổi nợ cho 4 chủ nợ với tổng dư nợ là 1.307 tỷ đồng hết năm 2021. Giá phát hành cổ phiếu riêng lẻ là 10.000 đồng/cp, cao hơn giá cổ phiếu HQC chốt phiên 18/3 (8.650 đồng/cp). Tỷ lệ hoán đổi nợ là 10.000 đồng nợ được hoán đổi thành 1 cổ phần mới.

Bên cạnh đó, công ty cũng xin ý kiến cổ đông thông qua tờ trình phát hành riêng lẻ 87,3 triệu cổ phiếu với giá 10.000 đồng/cp để hoán đổi khoản nợ 873 tỷ đồng cho ông Trương Anh Tuấn, Chủ tịch HĐQT. Giá chào bán cũng là 10.000 đồng/cp.

Sau phát hành, Địa ốc Hoàng Quân sẽ giảm số dư nợ ông Tuấn từ 1.166,4 tỷ đồng còn 293,4 tỷ đồng.

Số cổ phiếu phát hành riêng lẻ để hoán đổi nợ cho hai trường hợp trên đều sẽ bị hạn chế chuyển nhượng trong vòng một năm. Thời gian thực hiện đều là trong năm nay.

Sau hai đợt phát hành trên, vốn điều lệ của công ty dự kiến tăng từ 4.766 tỷ đồng lên 6.946 tỷ đồng.

Thời điểm công bố kế hoạch, cổ phiếu HQC có diễn biến tăng giá nhưng kết phiên giao dịch ngày 9/6, thị giá cổ phiếu HQC chỉ ở mức 5.860 đồng/cp. Trong khi giá chào bán là 10.000 đồng/cp.

Nhìn chung, để đảm bảo cho phương án huy động vốn thành công, các doanh nghiệp thường lựa chọn thời điểm thuận lợi như thị trường chứng khoán tăng điểm, giao dịch sôi động, dòng tiền nhà đầu tư dồi dào.

Tuy nhiên, diễn biến trên thị trường chứng khoán thời gian này không mấy thuận lợi, khiến kế hoạch phát hành thêm cổ phiếu để tăng vốn trở nên chênh vênh hơn.

Theo Hà Phương/Sở hữu trí tuệ

Link nguồn: https://sohuutritue.net.vn/chung-khoan-do-lua-ke-hoach-huy-dong-von-qua-co-phieu-tai-doanh-nghiep-bds-cang-chenh-venh-d143615.html

Bất động sản Phát Đạt phản hồi thông tin Bộ Công an yêu cầu cung cấp hồ sơ dự án 132 Bến Vân Đồn

Bất động sản Phát Đạt phản hồi thông tin Bộ Công an yêu cầu cung cấp hồ sơ dự án 132 Bến Vân Đồn

Bất động sản Phát Đạt khẳng định, Bộ Công an đề nghị doanh nghiệp cung cấp hồ sơ tài liệu phục vụ công tác xác minh điều tra một vụ án khác,...
NextTech của Shark Bình: Doanh thu khiêm tốn, khả năng trả nợ yếu

NextTech của Shark Bình: Doanh thu khiêm tốn, khả năng trả nợ yếu

Tập đoàn NextTech của Shark Bình gây bất ngờ vì rơi vào tình cảnh “khả năng trả nợ yếu”. Trước đó, vợ chồng ông Bình và bà Đào Lan Hương “đồng cam cộng khổ”, cùng cầm cố tài sản là căn hộ và cổ phiếu tại ngân hàng.
Bà Rịa-Vũng Tàu: Hodeco phát hành 30 tỷ đồng trái phiếu để đầu tư dự án The Light City

Bà Rịa-Vũng Tàu: Hodeco phát hành 30 tỷ đồng trái phiếu để đầu tư dự án The Light City

Công ty Phát triển nhà Bà Rịa – Vũng tàu (Hodeco – HOSE: HDC) cho biết, khối lượng trái phiếu đã phát hành thành công là 300 trái phiếu, trị giá 30 tỷ đồng. Mục đích của việc phát hành đợt này là đầu tư vào dự án khu nhà ở Hải Đăng – The Light City, địa chỉ tại phường 12, TP. Vũng Tàu (dự án The Light City).
Tin doanh nghiệp nổi bật ngày 29/11: 6,7 triệu cổ phiếu PDR của chủ tịch Phát Đạt bị bán giải chấp

Tin doanh nghiệp nổi bật ngày 29/11: 6,7 triệu cổ phiếu PDR của chủ tịch Phát Đạt bị bán giải chấp

Tin doanh nghiệp nổi bật ngày 29/11: Cục thuế tỉnh Cà Mau quyết định phạt DCM hơn 6 tỷ đồng vì vi phạm thuế; cổ phiếu LUT bị đình chỉ giao dịch từ 05/12; CTCK bán giải chấp 6,7 triệu cổ phiếu PDR thuộc sở hữu của chủ tịch Phát Đạt; chứng khoán An Bình (ABS) bị xử phạt; DPG công bố kết quả mua lại trước hạn 87 tỷ đồng trái phiếu là những thông tin nổi bật đáng chú ý hôm nay, ngày 29/11.
Tin doanh nghiệp nổi bật ngày 28/11: Đầu tư Xây dựng Dầu khí IDICO thông báo sắp chia cổ tức tỷ lệ 60%

Tin doanh nghiệp nổi bật ngày 28/11: Đầu tư Xây dựng Dầu khí IDICO thông báo sắp chia cổ tức tỷ lệ 60%

Tin doanh nghiệp nổi bật ngày 28/11: Thay đổi nhân sự chủ chốt tại Đất Xanh Services (DXS); chủ tịch SBS khẳng định không liên quan đến trái phiếu sai phạm; đầu tư Xây dựng Dầu khí IDICO thông báo sắp chia cổ tức tỷ lệ 60%... là những thông tin đáng chú ý hôm nay, ngày 28/11.
Bất động sản Phát Đạt muốn bán dự án số 197 Điện Biên Phủ, TP HCM

Bất động sản Phát Đạt muốn bán dự án số 197 Điện Biên Phủ, TP HCM

Bất động sản Phát Đạt muốn chuyển nhượng hơn 28,4 triệu cổ phiếu, tương đương gần 89% vốn điều lệ của CTCP Địa ốc Hòa Bình – chủ đầu tư dự án 197 đường Điện Biên Phủ.
Sau 5 tháng thâu tóm, Phát Đạt muốn bán cao ốc ở 197 Điện Biên Phủ

Sau 5 tháng thâu tóm, Phát Đạt muốn bán cao ốc ở 197 Điện Biên Phủ

Mới đây, HĐQT CTCP Phát triển Bất động sản Phát Đạt (HOSE: PDR) đã phê duyệt chủ trương liên quan tới việc chuyển nhượng hơn 28,4 triệu cổ phần phổ thông, tương đương gần 89% vốn điều lệ của CTCP Địa ốc Hòa Bình.
Thương vụ chuyển nhượng dự án cho CapitaLand mang về cho Becamex IDC hơn 5.000 tỷ

Thương vụ chuyển nhượng dự án cho CapitaLand mang về cho Becamex IDC hơn 5.000 tỷ

Trong báo cáo phân tích mời đây, CTCP Chứng khoán VNDirect đưa ra kỳ vọng Tổng công ty Becamex IDC (BCM) sẽ ghi nhận 5.000 -5.200 tỷ đồng doanh thu từ chuyển nhượng 18,9ha đất tại Thành phố mới Bình Dương cho CapitaLand trong 2023 và các dự án hiện hữu.
Bất động sản Biz